2023 年进行加密货币投资的方法

经过充满挑战的一年，投资者是否仍应考虑在 2023 年投资加密货币？

2022 年对加密货币和不可替代代币 (NFT) 投资者来说是残酷的。比特币

11 月 21 日创下年度低点，距离创下历史最高价 69,044 美元几乎整整一年。在经历了如此动荡的一年之后，加密货币投资者应该如何规划 2023 年？

首先，该领域存在值得在投资前考虑的重大风险。

宏观经济风险

随着 2023 年的临近，投资者必须认识到影响加密行业的宏观和系统性风险。乌克兰的战争导致了因对俄罗斯能源的制裁而引发的能源危机。美国联邦储备委员会对通货膨胀的货币政策反应继续令市场不安。近期破产引发的加密货币蔓延继续给市场注入波动性，监管压力不断增加，矿工投降可能会持续到新的一年。

乌克兰战争、通货膨胀和利率上升

乌克兰战争的经济后果影响了全球经济。俄罗斯是世界上最大的能源来源之一——尤其是对欧洲而言——对俄罗斯能源的制裁导致了几个欧洲国家的危机，价格飞涨，供应减少。

各国政府为应对大流行而实施的经济停摆政策——伴随着货币供应的大规模扩张——导致美国、欧洲和世界各地的通货膨胀率飙升。

中央银行试图通过提高利率来解决通货膨胀问题，在整个 2022 年对股市和加密货币价格施加下行压力。乌克兰战争可能升级，通货膨胀率和利率居高不下，可能会在 2023 年给投资者带来更多痛苦。

加密传染效应

5 月份 Terra 崩盘造成的传染效应仍然困扰着加密市场。FTX 在 11 月的失败见证了比特币触及另一个新的周期底部。这些重大事件引起的涟漪尚未平息。

许多公司已经宣布破产，当他们希望偿还债权人时，他们可能会清算他们的加密资产，这可能会引发加密市场的新一轮抛售。投资者在进入新的一年时应注意这一点。

监管压力

加密法规进入美国已有一段时间了。2022 年的戏剧性事件只会增加监管在 2023 年取得进展的可能性。

从长远来看，监管清晰度可以通过吸引机构资本来帮助加密货币领域。然而，中心化协议、稳定币和中心化交易所可能会在短期内经历一个颠覆性时期。如果像 Tether 这样流行的稳定币或美元硬币 ( USDC ) 受到监管审查，这可能会导致市场动荡。

矿工投降

如果比特币价格继续下跌，矿工的压力将会增加。比特币挖矿是一项资本密集型业务，价格下跌使这些业务难以为继。结果，矿工被迫出售比特币以弥补成本，从而给价格带来下行压力。

矿工投降是以往熊市的一个特征，可以标志着熊市的低点。

除了这些风险之外，加密市场永远不会抛出像 Terra 和 FTX 这样的惊喜。在考虑投资时记住这一点是很好的。

2023 年的明智投资

本节不抽取加密货币或项目。它为智能投资提供了一种通用策略，可以降低风险并限制损失。

正如有人所说，现金为王。它有助于在熊市中保持现金储备，因为很难预测黑天鹅事件。这些事件可能是购买一些打折的加密货币和 NFT 的绝佳机会。

将一定比例的投资组合分配给蓝筹加密货币

投资是为了保本。投资蓝筹加密货币，如比特币和以太币是明智之举。

Layer-1 和 Layer-2 区块链

投资风险较高资产的下一步是研究第 1 层和第 2 层区块链，不包括比特币和以太坊。可能值得在至少经历过一次熊市的区块链上分散曝光，然后再寻找听起来很有希望的新区块链。

一些值得一提的第一层是 Solana、Avalanche、Polkadot、Cardano 和 Aptos。一些第 2 层是 Polygon、Arbitrum 和 Immutable。在做出投资决定之前，研究并了解每个项目的利弊。阅读白皮书、评估路线图并探索社区。

投资第 1 层或第 2 层区块链通常比投资应用程序风险更低。例如，投资以太坊比投资基于以太坊的去中心化金融 (DeFi) 应用程序（如 Uniswap）风险更低。这是因为以太坊拥有数以千计的去中心化应用程序，而且它的价格对一个应用程序的故障具有弹性。但是，如果 Uniswap 失败，则该应用程序的投资者将血本无归。

这是一般的风险管理要点，而不是对 Uniswap 的批评。

在选择第 1 层和第 2 层区块链时，为每个主要选项准备一个备用投资选项是明智的。例如，如果有人看好 Solana，他们可能想通过在所谓的“Solana 杀手”Aptos 上投资少量资金来对冲自己。

简而言之，Aptos 之于 Solana 就像 Solana 之于上一个周期的以太坊。此类影子投资将有助于建立稳健且平衡的投资组合。

空投

很难忘记以太坊名称服务 (ENS) 和 ApeCoin上一个周期的空投以及最近的 Aptos (APT) 空投。Web3 空间充满了新的、通常是可靠的项目。项目需要一大群人来测试他们的产品。投资者可以尽早参与项目，以便在代币发布时有资格获得空投。

以太坊上的 DeFi 项目在上一个周期大量使用了空投。没有理由认为这次不会出现这种情况。2023 年有望成为测试许多新项目的一年。

历史押韵

在上一个周期中出现了许多指数增益模式。在这个周期中注意类似的主题。ENS 域在上一个周期中大受欢迎。随着分散的名称服务变得越来越流行，可能值得关注开发自己的项目。

DeFi 在上一个周期中表现出色。GameFi 和 Metaverse 代币也表现良好。DeFi 和 GameFi 可能会在未来几年内成为下一件大事。

SocialFi在过去几个月开始腾飞，出现了几个有前途的项目。这可能是下一个周期的另一个类似 ENS 的机会。

Memecoins 在上一个周期中有一些运气，而 Dogecoin在 Elon Musk 的支持下仍然是一个有趣的项目。但在投资模因币之前要谨慎行事。

跟随聪明的钱

这个经验法则并不总是有效，但它可以通过适当的尽职调查。值得关注的是a16z、红杉资本、Solana Ventures、Coinbase Ventures等创投基金的投资选择。

他们并不总是做出正确的选择，但他们的投资组合将是一个很好的起点，并可以细化为一些优秀的投资候选人。然而，在加密货币市场因预期下一次牛市而触底和复苏之后，投资应用层项目的新名称通常更明智。

在加密货币领域赚取数百万美元没有秘诀。一般的做法应该是低买高卖。因此，2023 年是入手的好时机，因为市场价格较低。

此外，在市场上花费的时间比进入市场的时间要好。投资者在市场上停留的时间越长并尽可能多地遵守基本规则，他们的回报就越高。尽管存在市场周期和波动性，但加密货币和 NFT 通常是线性市场，勤奋的投资策略应该有助于产生正回报。