港府Web3宣言周年思考：合规困境中的“隐患”

在上周由欧科云链与FT中文举办的“LinkWeb3.0沙龙”上，欧科云链研究院与香港学界、律所和虚拟资产交易平台(VATP)代表共同参与讨论，我们回顾了过去一年的发展，以及探讨未来香港业界需要关注的重点。事实上，与舆论不同，我们认为香港包括港府在内在Web3.0领域的每一步都有着稳健和清晰的轨迹。

然而要解决投资者保护的这件事情，各界不仅是要在每一个VATP上去做好KYC等合规举措，还要注意当目前中心化VATP在资金出入的这个环节，尤其是与平台外的Web3钱包进行链上交互的时候的缺口。交易要“上链”，合规也需“上链”。

通常Web3钱包是建立在区块链技术之上，自带匿名性等特性。在钱包进行交互的时候可能涉及转账、充值和提现等操作，这些操作可能让在这个平台已经做好的KYC的用户，在出入资金的时候还是会涉及到一些危险钱包(账户)。如果VATP没有像欧科云链、Chainalysis和Eliptic这种提供的链上合规工具来帮助平台的核心标签库去检测并预警这些风险，这种情况下，如何确保交易的合法性和投资者的资金安全将会是合规的一个最大挑战。

此外，从VATP的角度来看，VATP是需要思考在目前香港的监管条件下是否存在市场需求，以及传统金融机构这样的机构客户是否愿意通过VATP而不是其他金融工具(如ETF)进入Web3，并评估不同金融工具对传统金融机构的交易成本影响。在这方面，VATP需要进行深入思考，而不仅仅是追求申请牌照。牌照只是合规的开始，是市场的许可证，不能帮助规避后续的风险。

在与Hashkey集团的合规负责人骆振昇交流中，我们意识到合规领域还存在另一个隐患。目前，与监管机构进行交流和沟通更积极的是VATP。然而，监管机构和VATP自身尚未充分开发自有的监管合规科技工具(RegTech和SupTech)。因此，在交流过程中，他们更多地提供的是过去的经验和教训，包括其他VATP也在考虑类似问题。在这种情况下，是否应该勇敢迈出第一步还是再等待，这是一个存在许多担忧的问题。

因此，我们呼吁更多的合规科技公司与VATP合作，与监管界进行更多的交流和探讨，切实推动投资者保护这一目标。此外，在LinkWeb3.0圆桌会上，Ashurst律所的合伙人蒋谦建议成立行业间自律性组织。在投资者保护方面，尤其是行业间自律性组织，其效率可能超过政府和法律。这种合作和自律性组织的建立将有助于填补监管和VATP之间的技术和合规缺口。

以Hashkey举例，他们与欧科云链OKLink Onchain AML合规科技解决方案一同去填平这样的缺口。因为作为VATP，是很难积累到专门负责做这项业务的RegTech公司的地址标签库体量的。就以欧科云链Onchain AML来说，Onchain AML已拥有超过35亿的地址标签，黑地址标签超过480万条，灰地址标签超过6500万条。这样的合作，就可以帮助Hashkey提升链上合规性，降低涉及洗钱的违规风险。(文/欧科云链研究院 毕良寰)

(以上图片由欧科云链授权中国网财经使用 )