DeFi全方位指南！DeFi是什么？3大优点、热门服务一览

文章来源：Web3团子

揭开DeFi秘密！DeFi 是什么？操作DeFi 区块链有风险吗？DeFi 应用在哪？如何用DeFi 币投资？DeFi App 有哪些？DeFi 未来发展为何？本文全解答！

一、DeFi 知识小百科｜DeFi 是什么？跟加密货币不一样吗？

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（一）DeFi介绍｜去中心化金融是什么？与传统金融模式差在哪？

DeFi又可称之为「去中心化金融」，英文名为Decentralised Finance，是描述区块链型金融服务系统的术语，DeFi是由智能合约提供支持，智能合约是自动执行的计算机协议，一旦满足某些条件，就会自动执行合约条款，DeFi可以让在区块链上的交易无需政府机构的批准，或是第三方（如银行）充当中间人。

而传统的「中心化金融」CeFi是由政府发行货币，再透过银行、券商、保险公司等中介者提供各式存钱、转帐、刷卡等金融服务，并经由他们记录与储存交易过程，所有流程经由中央管治。

DeFi就像是一个区块链金融机构或银行系统，用户可以交易虚拟资产或加密货币，不必承担中央银行等机构产生的交易成本，是一种用科技取代人治的服务。

（二）DeFi与加密货币有哪些区别？

DeFi和加密货币之间存在一些差异。像是比特币等加密货币的价值储存在自身的区块链中，主要用途是作为一种支付工具或货币，但DeFi则是一个更广泛的概念，在以太坊网路上提供各种加密货币，涉及更多金融应用和服务，如借贷、保险、衍生品等。

DeFi的出现，让持有加密货币的人可以借出货币来赚取利息，或者也可以运用加密货币钱包中持有的货币来借款。

因此，DeFi和加密货币之间存在着区别，但它们也是相互联系和影响，DeFi的发展将推动加密货币的应用和市场扩展，同时也将提供更多的金融服务和工具，促进更多人参与到加密货币和区块链技术的世界中。

二、DeFi优点是什么？操作DeFi区块链有风险吗？

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（一）3大DeFi优点

DeFi是以区块链技术作为基石，数据不存在于单一实体，而是遍布分散于全球数以万计的电脑上，并透过技术串联成链。DeFi主要有3个优点，分别为在区块链上的交易透明、不会有资产被不当操作，以及不用重复申请多个帐户，以下为你详细说明。

DeFi优点1：区块链上的交易透明化

DeFi具有的一项优点是交易透明化，这使得去中心化金融可以避免传统金融产生的不透明问题，在DeFi平台上，每一笔交易都清楚地记录在区块链上，且可公开查询，也降低了伪造交易的风险。

在传统金融中，由于财务流程复杂且受到中央机构的监管，因此容易发生不公平、不透明的情况，但在DeFi中，由于所有交易都是公开的，用户可以更加信任交易的真实性和公平性。

此外，DeFi的交易透明化还能够加强安全性，因为在DeFi平台上，任何人都可以检查和审计交易，并且可以通过智能合约自动执行交易。这样一来，用户较不必担心被诈骗或遭到其他不法行为的侵害。

DeFi优点2：资产被不当操作风险较低

在DeFi上，每笔资产交易都不需要经过第三方机构转手，只要寻找供需双方即可进行交易。因此，在确保区块链资安无虞的情况下，用户较不必担心第三方操作或操纵自己的资产，或是出现的第三方投资失败、倒闭、被骇客攻击或资讯外泄等风险。

DeFi优点3：无须重复申请多个帐户

传统金融中心开户和投资股票、证券、基金等投资项目时，需要开设多个帐户，但使用DeFi时，只要一个钱包地址即可在各个交易平台进行交易，不必重复申请多个帐户，也能够更方便地管理所有的投资报酬。

（二）3大DeFi风险

近年来，DeFi已成为越来越受欢迎的选择，但世界上没有完美的事物，使用DeFi当然也有一些注意事项要留意，以下为你整理出使用DeFi可能存在的潜在风险。

DeFi风险1：智能合约

DeFi是透过智能合约运作，而智能合约的漏洞是较易被恶意用户利用，像是通过智能合约的漏洞来盗取用户的资产，这可能会造成用户损失。此外，智能合约的编写错误也可能导致风险，使得合约无法正常运作。

DeFi风险2：平台风险

因DeFi不受政府法规监管，是由私人公司或团队开发和维护的，因此它们可能存在机制失衡、经营不善、安全等问题。

像是有些DeFi项目可能会因为经营不善而面临倒闭风险，导致用户损失资产。另外，一些DeFi项目方可能会卷款跑路，这也是风险之一。

DeFi风险3：骇客风险

由于DeFi的去中心化特性，缺乏中央机构的监管，有可能会出现恶意用户、骇客，利用假冒身份、木马病毒、钓鱼攻击、伪造资料等手段进行攻击。

但是这些风险可以通过一些措施来降低发生机率，像是用户可以选择已经经过验证的DeFi应用，并且小心谨慎地使用、不要过度投资。同时，用户还可以学习智能合约的基本知识，并且了解应用的运作原理，以便更好地保护自己的资产。

三、常见DeFi应用在哪？稳定币功用是什么？

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（一）3大DeFi金融服务介绍

DeFi去中心化金融应用的范围甚广，以下我们介绍3种基础的DeFi的服务。

去中心化交易所（DEX）：

DeFi交易服务，就像是一家DeFi银行，在现实中我们在银行用台币换成其他国家的货币，而去中心化交易所则能协助用户转换加密货币，像是将比特币兑换成以太币。

借贷协议（Lending Protocol）：

DeFi借贷服务，利用智能合约取代了传统的银行角色，一方面提供用户借出闲置资金赚取放贷利息，一方面提供用户抵押资产并借出资金。

衍生品协议（Derivatives）：

在币圈之中，衍生品协议也非常常见，像是永续合约，其具有高杠杆和无到期日的特点，可以增加投资的资金弹性，并提供「以小博大」的可能性。透过这些衍生品协议，用户可以参与更多的投资机会，同时也可以降低风险和管理投资组合的成本。

（二）为何会出现DeFi稳定币？

在区块链市场中，加密货币的变动性大，为了稳住市场价格，在DeFi市场上也衍生出了DeFi稳定币。

DeFi稳定币的价格与特定的资产或货币保持稳定，相对于其他加密货币，它们的价格波动较小，通常在1美元左右波动，通常有以下3种类型：

• 以现实法币为基准：价格与美元或其他法定货币绑定，例如USDT、USDC等。

• 以加密货币为基准：价格与其他加密货币绑定的，例如DAI等。

• 以特定商品为基准：价格与特定商品（如黄金）绑定，例如DGX等。

DeFi稳定币提供了一种稳定的储值和交易机制，然而与法定货币一样，稳定币的风险在于其价格稳定是基于特定资产或货币的基础上，当该资产或货币价格波动时，稳定币的价格也会受到影响。因此，用户要仔细评估DeFi稳定币的风险和潜在收益，并谨慎选择合适的投资策略。

四、如何使用DeFi币来投资？

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初步了解DeFi后，接下来就可以进到应用阶段，也就是透过DeFi赚钱、获利。

比较常见的方式为DeFi流动性挖矿，是一种DeFi投资策略，用户投入不同的加密货币对（常见的有BUSD／USDT、BNB／BTC 等），为市场提供流动性，而DeFi交易所则会给予奖励，提供相应的平台代币以及做市盈亏作为奖励。

当然也可以直接购买DeFi代币，例如AAVE、UNI、CAKE、SUSHI、AVAX、SOL、MATIC、LDO、CRV等。这些代币的价格通常与DeFi生态系统的发展和使用相关联，用户可以通过对DeFi生态系统的了解和分析来预测代币的价格走势，从而进行投资。

五、想进入DeFi世界，可以运用哪些DeFi App与平台呢？

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目前市面上有推出多款DeFi App，如果想要享受DeFi提供的服务，可以透过哪些App或平台来使用呢？

Uniswap

Uniswap是DeFi生态系统中最著名的应用之一，它是一个去中心化的交易平台，不用注册帐户或提交身分证明等资讯，任何人都可以在平台上进行交易。

在Uniswap上进行交易非常容易，用户可以使用自己的加密货币与其他加密货币进行交换。此外，Uniswap还提供了流动性池，用户透过将自身的加密货币存入流动性池中，为其他用户提供交易对，并获得相应的收益。

DeFi Swap

DeFi Swap是由Crypto.com开发的一个去中心化交易所，它基于以太坊区块链上的智能合约运行，属于DeFi生态系中的一部分，作为DeFi的衍生品，DeFi Swap不仅能够让用户进行加密货币的交易，同时也提供了丰富的DeFi服务，让用户可以更加灵活地管理自己的资产。

除了流动性挖矿功能，用户也可以通过贡献加密货币来获取收益，同时还可以参与到其他DeFi产品中，例如质押、借贷、收益等，进一步实现资产增值。

DeFi Binance

别忘记还有碧安！身为世界上交易量最大的中心化加密货币交易所，币安也有提供DeFi领域的产品和服务。

BNB Chain：  

由币安推出的一个基于区块链技术的分布式公共计算平台，它是一个高效、低成本和易于使用的平台，提供了一个开放、透明和安全的环境，让用户可以参与到去中心化交易、流动性挖矿、质押、借贷等DeFi产品中。

除了BNB Chain，币安还推出了多个DeFi平台，例如PancakeSwap、Venus、BakerySwap和AutoFarm，这些平台都是基于BNB Chain上运行。

PancakeSwap：

BSC上最受欢迎的去中心化交易所之一，有着类似Uniswap的交易模式，并且可以交易BSC上的代币。PancakeSwap也有自己的代币CAKE，用户可以通过贡献流动性和交易费用来获取CAKE代币。

Venus：

一个基于BSC的借贷平台，它让用户可以使用自己的加密货币作为抵押，借取其他加密货币，同时还可以参与到流动性挖矿等DeFi产品中，获取额外收益。

BakerySwap：

与PancakeSwap差不多，提供类似Uniswap的交易模式，同时也可以参与到流动性挖矿、质押等DeFi产品中，获取额外收益。

AutoFarm：

一个基于BSC的流动性挖矿平台，让用户可以将自己的加密货币对存入流动性池中，为市场提供流动性，同时还可以获取平台代币AUTO，并参与到其他DeFi产品中，获取更多收益。

六、DeFi未来发展｜DeFi问题是什么？DeFi 2.0如何解决？

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DeFi未来的发展具有巨大的潜力，但同时也面临着一些问题，而DeFi 2.0是一个尝试升级并修复原始DeFi浪潮中所出现问题的行动。

问题1：DeFi交易的流动性

DeFi依靠流动性挖矿，用加密货币奖励用户，希望鼓励用户进行交易或借用加密货币，但用户一般不会把加密货币永久地存入DeFi中，投入货币并获得利益后，就会提取所有资金离开。这样的行为会使得DeFi市场的流动性不稳定，导致交易成本的增加和交易速度的减缓。

DeFi 2.0解决方案

如何创造长期稳定的流动性是DeFi要解决的问题，而Olympus DAO是DeFi2.0的先驱之一，最大特点就是使用抵押和债券，去拥有自己大部分的流动性，而非过去奖励用户「租借」流动性。

问题2：DeFi 智能合约保险

所有交易都是永久储存在区块链上，这表示当一个智能合约出现问题时，相关的资产和资料可能就会被永久丢失。许多用户在协议没有提供简单的资产保障方法时，可能就会因此失去代币。

DeFi 2.0解决方案

为了保障用户的资产安全，DeFi 2.0提供了保险政策（收取少量费用），像是Nexus Mutual和Cover Protocol，目的在于赔偿因智能合约被攻击或出现错误而造成的损失。

问题3：无常损失保险 

DeFi中常见的流动性挖矿，让用户将两种不同代币锁定在同一个协议中，以获取收益。但当这两种代币的价值比例发生变化时，用户可能会遭受无常损失。这种风险对于新手来说特别棘手，亦是DeFi最大的问题之一。

DeFi 2.0解决方案

为解决这个问题，DeFi 2.0提供了无常损失保险，通过收取费用来提供资金，尽量减少或防止用户的无常损失风险。此外，DeFi 2.0还通过铸造新币来支付用户的损失，以保证用户在投资中的安全性和利益。

为了解决原始DeFi中出现的问题，并为其发展奠定基础，通过技术和功能的升级，DeFi 2.0将为用户提供更好的服务，并实现DeFi的更大潜力。