比特币2018年分析报告

本文作者 Jameson Lopp（密码朋克、tatoshi.info创始人）将从一个比特币全节点的角度，基于多方面数据，对比特币在2018年的运行状态和发展情况进行总结。以下为文字编译内容。

根据不同的指标，我们可以说2018年是比特币最糟糕的一年，同时也是比特币最好的一年。

比特币依旧处于日益复杂的生态系统中的最前沿，并在多方面持续增长。今年10月31日为比特币10周年纪念日，在过去的十年中，比特币顽强地抵制住个各种“被死亡”。

上图：2010年以来，比特币被宣布死亡的次数，其中2017年比特币被宣称死亡125次，2018年也有90多次

大众对比特币的兴趣

发展中国家在Google上搜索比特币的兴趣相当高。下图显示，2018年在Google上搜索比特币最多的国家为南非，其次为加纳、荷兰、斯洛文尼亚和尼日利亚（数据来源：Google）。其中，自2017年以来，加纳和尼日利亚大众对比特币的兴趣已经超过了澳大利亚和新加坡。见下图：

在社交媒体平台Reddit上的比特币论坛 /r/bitcoin 的新增订阅用户量也一直呈现上升趋势，2018年新增的用户为380,000，相比于2017年上涨了61%。见下图：

数据：subredditstats.com

学术界对比特币的兴趣

学术界对比特币的兴趣也在持续增长，这对于整个区块链和加密货币领域来说，都是值得庆贺的，因为这表明开发者们当前的搭建的东西正不断获得认可和理解。

上图显示，在谷歌中发布的学术论文中提及比特币的文章数量，其中2017年达到10,600篇，2018年达14,400篇。

融资&分叉

虽然1CO泡沫已经破裂，但2018年度整个区块链行业通过传统风险资本融资方式筹得的资金量创下了历史新高，具体金额见下图：

数据来源于Coindesk

上图显示，2017年度区块链行业风险资本融资金额超过8.76亿美元，2018年超过31.27亿美元。

再来看一下区块链领域通过1CO方式筹得的资金量：

图中，绿色曲线表示BTC价格波动趋势图，蓝色曲线表示2018年每月BTC与美元的兑换率波动趋势图；图中显示，在2018年11月15日（即BCH硬分叉的时间）之前，蓝色线条大致呈现平缓的下降趋势，而BCH硬分叉之后，蓝色线条呈现骤然上升趋势，也就是说，BCH硬分叉对BTC价格造成了较大的影响，使得BTC价格在BCH硬分叉之后出现骤跌的情况。

再来看一下诸多加密货币种类中，名称中带有“Bitcoin”的加密货币种类多达36种（比如Bitcoin Cash、Bitcoin SV、Bitcoin Gold、Bitcoin Private、Bitcoin Silver等等），其中有12种市值超过100万美元，有3种坚称自己才是真的 Bitcoin（Bitcoin、Bitcoin Cash、Bitcoin SV），但只存在一种真正的 Bitcoin。见下图：

我们再来看一下比特币、以太坊等主要加密货币占据整个加密货币市值百分比趋势图：

上图中，最顶上的橙色曲线表示比特币市值占加密货币市场总市值之比，第三条紫色曲线代表以太坊市值所占之比，第四条代表瑞波币的市值所占之比。可以看出，比特币市值（尽管这是一个可操纵的指标）在2018年1月占据整个加密货币市值达到全年度最低，只占32.5%，但在2018年第四季度一直都超过了50%。

链上交易

2018年，比特币闪电网络(Lightning Network)取得了重大的进展，由于其带来了更为强大的隐私保护功能，我们能够获取更为准确的链上交易统计数据。

我们先来看一下2018年比特币链上交易额趋势图：

数据来源coinmetrics.io

上图显示，2018年的比特币链上交易额在年初达到峰值（约为380亿美元），到12月21日已经下降了92%，当天的日交易额约为30亿美元。

再来看一下2018年比特币矿工获取的交易费用趋势图：

上图显示，2018年度，比特币矿工获得的交易费总额在年初达到峰值，日挖矿获得的交易费用高达22,700,000美元，之后呈现垂直下降趋势，到12月21日约为110,000美元。

我们再看一下2018年BTC交易数总量趋势图：

上图显示2018年比特币的交易输出量总量( total BTC Tx output volume)波动图，其中峰值出现在2018年初，日交易输出量超过300万个BTC。

我们接下来看一下比特币的日交易输出趋势图：

数据来源：bitcoinvisuals.com

上图显示，2018年比特币日交易输出(daily BTC Tx Outputs)峰值出现在1月份，达1,247,000个BTC，之后的日平均交易输出保持在500,000~600,000个BTC之间。

2018年度，使用隔离见证输入（SegWit inputs）的比特币交易占全部比特币交易的百分百从10%上升到了40%，见下图：

数据来源：p2sh.info

2018年，平均比特币交易实际区块大小的峰值出现在2月份（750 vbytes），之后到了第四节度下降至450 vbytes——这体现了隔离见证（SegWit）的使用不断增加。趋势图如下：

数据来源：oxt.me

闪电网络

2018年初，闪电网络(lightning network)基本处于测试网阶段。闪电网络主网于2017年第/2018年初开始形成。

上图显示，比特币节点运营者Justin Camarena在2018年初表示打算升级至闪电网络主网。

2018年1月19日，闪电网络主网节点数量达到40个，60个通道，见下图：

2018年6月19日，运行比特币节点的BashCo在推特中展示的闪电网络视图：

2018年，闪电网络的资本总额呈现缓慢增长的状态，但其中出现了几次明显的大增长：6月份，比特币网络节点运营者Andreas Brekken往闪电网络中注入25万美元（35个BTC），这引发了诸多新闻报道称“一人控制着一半的闪电网络。”不久后Brekken将他的BTC从闪电网络中抽了出去，理由是风险与奖励不成正比。

到了2018年11月份，有个实体开始往一个称为 LNBig.com中增加大量的节点和通道，似乎致力于推动闪电网络的成功。

上图内容译文：2018年，已知的闪电网络通道数量已经从0增加到19,000，容量也从0增加至500 BTC。对于未知的通道，我们无法获知相关数据。

2018年第二季度，闪电网络中“减少的通道数量”稳定在450个。这些通道如果被移除，将阻止相关节点与网络中的其他节点相连接。这些“减少的节点”在Andreas Brekken于6月份关闭通道时达到峰值。见下图：

可以说，闪电网络的增长超过了人们的预期。

上图显示了闪电网络2018年1月份与12月份的对比。

网络安全&健康状况

相比于比特币与美元的兑换率，比特币节点的数量并没有减少很多——据我猜测，这是因为运行这些比特币节点的人对比特币存在高度信仰或者处于经济目的，因此不会因为兑换率的波动而关闭节点。

上图显示：截止2018年12月22日，可访问的比特币节点数（reachable nodes）减少了19%，为9,600个。

另一方面，不可访问的节点数（unreachable nodes）急剧下降的原因在于，很多在比特币泡沫时期进入比特币领域的人，安装并使用 Bitcoin Core 作为钱包，但之后比特币价格下跌时，他们便失去了对比特币的兴趣。见下图：

上图译文：根据Bitcoin Core 开发者@LukeDashjr对不可访问/非监听节点数的估计，2018年所有比特币节点数已经减少了33%，从98,000减少至65,500。

2018年，德国的可访问节点数从16.8%增加至19.4%，而美国的可访问节点数从27.6%减少至24%。见下图：

在过去几年汇总，Bitcoin Core在区块广播方面已经实现了很多的提升，且随着节点的升级，这些改进也发挥着作用。见下图：

上图译文：(2018年)年初比特币区块平均需要1秒钟能够广播至一半的节点，此后时间缩短了50%，只需0.5秒。

尽管2018年比特币价格遭遇大幅下跌，使得很多节点由于无利可图而下线，但比特币的哈希率（算力）却翻了一番，从19 exahashes/s 提升至 23 exahashes/s。如下图：

数据来源：bitcoin.sipa.be

根据当前的比特币网络算力，拥有100%当前算力的攻击者想要重写整个比特币区块链需要花费的时间，已经从2018年最低的160天增长至需要近270天。见下图：

数据来源：bitcoin.sipa.be

在2018年，比特币的网络安全性以885 GH/s^2的平均速度在增长。计算示例：（2017年12月31日的哈希率减去2018年1月1日的哈希率）/31536000。见下图：

对于矿工来说，保持孤块率低是非常重要的。比特币开发者 Matt Corallo 在过去3年中一直专注于这个问题，现在致力于他的矿工中继网络的第二次迭代。

数据来源：bitcoinrelaynetwork.org

上图译文：对比@TheBlueMatt的比特币中继网络（2016年）和他的FIBRE网络（2018年）可以发现，在（2016年的）旧网络中90%的区块通过该网络需要约570ms，而在（2018年）新网络中90%的区块通过该网络需要的时间少于141ms。

节点运行成本

任何长期关注比特币领域的人都可能意识到，有关比特币扩展性问题的争论导致出现了很多软件分叉和区块链分叉。对于节点运营商来说，这是一个好消息：用于完全验证区块链的全部历史记录所需的资源正不断减少，这意味着节点运营商可以利用区块链技术的通货紧缩性质。

我对2018年2月份和10月份下载的Bitcoin Core初始区块进行了性能测试，也就是对比了0.15版本和0.17版本，对比结果是区块同步时间显著减少了。

上图译文：在144分钟内，在这台机器上完成Bitcoin Core 0.17从0至547,038个区块数据的同步。这比0.15.1版本测试时多了31 GB的区块数据，但同步速度却更快了。

就所需的总存储量而言，现在的年增长率已降至25%，这应该可以通过增加硬盘密度来轻松解决。当然，你可以一直运行一个修剪后的节点（尽管在初始同步期间它仍然需要下载所有数据），它只需要10 GB左右的空间。

上图译文：在2018年，比特币区块链的大小已经从150G增加到了198G；年增长率已经从40%下降到25%。

2018年比特币经济指标下滑

众所周知，比特币的兑换率在2018年下跌很大。由于比特币的兑换率下跌，其他经济指标也随之下滑。

上图译文：2018年比特币交易平均价值峰值超过$100,000，现已经下滑了90%，位$10,000。

上图译文：Blockchain.com估计2018年，比特币区块链交易的价值总额超过$4.1亿，平均每秒交易的价值超过$13,000。

但是，实际上BTC交易吞吐量在2018年保持较为平稳，可以从blockchain.com的图表中看出：

上图译文：我们再次看到，2018年花费的UTXO（未使用交易输出）价值似乎与比特币的兑换率并不相关。但是，尽管2017年的花费速度为平均每秒30 BTC，而2018年则是平均每秒13BTC。

就M1货币供应量而言，比特币的跌幅是相当大的，见下图：

上图译文：2018年，比特币M1货币供应量从第19名下降至第49名。

比特币交易

随着2018年公众对比特币的兴趣有所下降，线上比特币交易量所有下降，但有一些线下的P2P交易市场则呈现上升趋势，比如，哥伦比亚、印度、秘鲁和委内瑞拉的每月BTC交易在2018年呈现上升趋势，见下图：

再来看一下比特币ATM机数量情况：

数据来源coinatmradar.com

上图译文：2018年的比特币ATM机翻了一番，继续保持3年来每年100%的增长率。

再来看一下2018年比特币交易所的交易量在2018年1月与12月的占比对比：

上图显示，以Coinbase（浅蓝色）为例，在2018年1月份，在Coinbase交易的BTC占比14%，而在2018年12月份占比11%。

再看看一下2018年比特币与法币交易对在2018年1月与12月占比对比：

上图显示，以美元USD（黄色）为例，2018年1月份BTC与USD交易对占51%，在12月份也是占比51%。

技术发展

2018年见证了比特币协议层的重大发展。Bitcoin Core 和 闪电网络 Daemon（LND）的代码库非常活跃。见下图：

上图展示了2018年比特币各代码库的活跃度。以Bitcoin Core为例，2018年提交至Bitcoin Core的代码次数有3274次，贡献者有194人。

总结

大多数人只熟悉比特币的兑换率，但兑换率只是我们用于观察这个比特币生态系统发展的其中一个指标。尽管任何一个指标都不是100%可靠，但通过多个指标能让我们更好地了解比特币生态的实际情况。

的确，比特币在2018年的兑换率确实很糟糕，但其他的指标都显示着比特币系统正在不断改善和发展。那些对比特币有着坚定信仰的人应该继续为比特币生态创造价值。虽然我们没有能力掌控市场的趋势，但我们相信未来依旧光明！

作者：Jameson Lopp

编译：Jhonny