交易收入环比下降 更多区块链ETF可能会被退市

业内人士表示，考虑到发行者可能被迫放弃围绕加密市场上涨而推出的类似投资产品，澳大利亚数只加密货币相关 ETF 的退市可能成为一种全球趋势。

Cosmos Asset Management 申请将 Cosmos Purpose Bitcoin Access ETF（CBTC）和 Cosmos Purpose Ethereum Access ETF（CPET）从 Cboe 澳大利亚交易所退市。

该公司将暂停交易，等待申请的结果。

CBTC 和 CPET 于5月推出，通过 Purpose Investments 的比特币 ETF（BTCC）和以太坊 ETF（ETHH）投资加密货币，这两种现货基金去年在加拿大多伦多证券交易所首次亮相。这两只 Cosmos 基金的资产都不到100万美元。自成立以来，CBTC 下跌了约25%，而 CPET 下跌了9.5%。

Cosmos 首席执行官丹·安南（Dan Annan）在一份声明中对彭博社表示，该公司对这一资产类别充满信心，并“对这一结果感到失望”。

安南没有立即回复置评请求。

CoinShares 资产管理主管弗兰克·斯皮特里（Frank Spiteri）表示，澳大利亚市场主要由散户投资者和投资顾问推动。他说，要想在这些渠道上取得成功，必须具备分销方面的专业知识。

“因此，以 Cosmos 这个规模较小的新供应商为例，他们无法取得继续运行这一产品所需的成功，我并不感到惊讶，”斯皮特里说。“由于市面上有许多‘我也是’的产品缺乏差异化，只有那些拥有分销能力和加密专业知识的供应商提供的有价值的产品才会继续蓬勃发展。”

其他澳大利亚 ETF 仍在观望

21Shares 的一位发言人表示，该公司没有让比特币和 以太坊 ETF 基金退市的计划。21Shares 今年5月还在澳大利亚市场推出了比特币和以太坊 ETF。与 Cosmos 基金不同的是，这两只 ETF 是与 Global X 成立合资公司的结果，是该国首只直接投资于两大加密资产的 ETF。

与 Cosmos Asset Management 的基金类似，21Shares 的基金未能获得太大的吸引力。

截至周三，Global X 21Shares 比特币 ETF（EBTC）和 Global X 21Shares 以太坊 ETF（EETH）分别拥有约200万美元和100万美元的资产。

据该公司称，自成立以来，比特币 ETF 的日均交易量（ADTV）为56 300美元，而以太坊 ETF 的 ADTV 为37 800美元。

21Shares 母公司 21.Co 的 ETP 产品总监阿瑟·克劳斯（Arthur Krause）在一封电子邮件中表示：“今年几乎所有资产类别都经历了艰难的市场周期，加密货币面临着特殊的阻力。”

有人说，更多加密 ETF 即将退市

比特币自去年11月达到历史高点以来下跌了近71%。以太坊在同月达到峰值，但在过去12个月下跌了约68%。

The ETF Store 总裁南森·杰拉奇（Nathan Geraci）表示，尽管他认为能够在下跌中幸存下来的现货加密产品有着光明的未来，但他预计发行方会将一些与加密相关的基金摘牌。

“任何时候，只要一个资产类别经历了我们在加密货币领域看到的那种大屠杀，就会有一些产品遭受损失，”杰拉奇表示。“真正值得关注的领域是在美国上市的‘区块链’ ETF——这个市场的产品已经完全饱和，投资者需求远远不够。”

最大的区块链 ETF 是 Amplify ETF 的转型数据共享 ETF（BLOK），该 ETF 于2018年1月登陆美国。该基金的资产规模约为4.4亿美元。

根据 ETF.com 的数据，BLOK 今年迄今下跌了约57%，在2022年净流出近6 000万美元，其中上个月流出3 000万美元。

杰拉奇表示，由于美国证交会继续拒绝在美国推出比特币现货 ETF，许多类似于 BLOK 的加密相关产品进入市场。但即使是资产管理巨头贝莱德、富达投资和嘉信理财今年早些时候推出的区块链基金，其总资产也不足4 000万美元。

“大多数现有的与加密货币相关的股票 ETF 都持有非常相似的股票，而且高度相关，”杰拉奇说。“我预计，不管整个加密货币市场是否会出现转机，明年将会有一些此类产品关闭。”

数据公司 VettaFi 的劳拉·克里格勒（Lara Crigger）同意一些加密 ETF 将关闭，理由是顾问兴趣下降和流动性低迷。

根据 VettaFi 的数据，最大的比特币期货 ETF——ProShares 比特币策略 ETF（BITO）——在10月份获得了3 300万美元的净流入。Simplify Asset Management 管理的其他类似基金、Valkyrie Investments、VanEck 和 Hashdex 当月的资金流入合计只有1 000万美元。

根据 CoinShares 的数据，总体而言，上周全球数字资产投资产品获得了600万美元的小额资金流入，延续了投资者连续七周的“冷漠”状态。