BlockFi 被美国5州监管背后，红州和蓝州与加密市场

美国的两党政策制定者和州执法部门都在对加密货币市场施加压力。参议员波特曼和白宫在基础设施法案草案中要求了加密市场参与者应进行税务报告的责任。与此同时，针对加密货币借贷平台 BlockFi 的两党监管机构继续扩大，现已达到五个州。

区块链协会抱怨基础设施法案中的加密税收合规

根据白宫的一份情况说明书，美国参议院预计下周投票的5500 亿美元的两党基础设施提案中的部分“支付”是“在加密货币方面加强税收执法”的措辞。

虽然提案的文本尚未公开发布，但加密货币支持者之一的区块链协会在给国会的一封信中发布了他们声称是两党基础设施法案草案的摘录：

“正如目前起草的那样，该法案将扩大 1986 年《国内税收法》第 6045条内‘经纪人’的定义，以包括任何人负责并定期提供任何实现数字资产转移的服务。'”

区块链协会指出，在税法中被定义为“经纪人”的加密货币参与者需要提供报告，包括“每个客户的姓名和地址，以及有关总收益的详细信息”。

​这对加密市场的打击力度取决于数字资产的定义，如果它要求的报告包括去中心化交易所，因为这些平台通常根本不执行“了解你的客户”要求——如果立法者澄清他们必须提供税务报告，则一起都会改变。

Politico 报道这是一个有争议的问题：

“在幕后，立法者一直在辩论将经纪人的定义扩大到包括去中心化交易、没有传统中间人和点对点交易的语言，尽管有人说提案的语言足够广泛，可以席卷其他人，例如 加密货币矿工。”

Blockchain Association 的执行董事 Kristin Smith 告诉 Politico，加密货币的税收“可能会推动很多参与海外加密的参与者、企业和个人”。 但这个论点引出了一个问题：加密市场究竟会走向何方？ 毕竟，最近几周，加密货币市场面临的国际监管审查已经加强：

-币安在英国、日本、德国、香港和马来西亚都面临打击；

-加拿大安大略省证券委员会对 KuCoin、Poloniex 和 ByBit 采取法律行动；

-欧盟委员会提议禁止匿名加密钱包。

据彭博社报道，虽然加密货币游说者正在发出警报，但该语言似乎是宾夕法尼亚州共和党参议员罗伯波特曼与白宫之间的两党妥协：该提案更新了要求经纪人报告加密货币交易以及投资加密货币的企业披露超过 10,000 美元交易的规则，这是白宫与共和党首席谈判代表、参议员罗伯波特曼之间妥协的结果。 据知情人士透露，该条款包括波特曼措施的一部分。 白宫最近几个月也提出了类似的想法。

周六，Politico 的 Zach Warmbrodt 在推特上发表了波特曼参议员办公室的声明，称加密税的法案并没有强迫“应用开发商和矿工”“遵守 IRS 报告”，而是：

“任何通过促进客户交易和接收现金充当经纪人的个人或实体都必须遵守标准的信息报告义务。”

在两党基础设施法案文本发布之前，很难猜测它的具体制度如何。 但很明显，财政部和金融犯罪执法网络 (FinCEN)，一直在寻找确保美国税法执法的方法，包括其过去关于“非托管”加密钱包的提案 。

（白泽注：加密钱包法案是针对 CVC 钱包的，美国当局发现恶意行为者越来越多地使用 CVC 来促进国际恐怖主义融资、武器扩散、规避制裁和跨国洗钱，以及买卖受控物质、被盗和欺诈性身份证件和访问设备、假冒商品、恶意软件和其他计算机黑客工具、枪支和有毒化学品。此外，几乎完全以 CVC 计价的勒索软件攻击和相关的付款要求越来越严重，并且七国集团特别指出了对“鉴于在 COVID-19 大流行期间针对关键部门的恶意行为者”的勒索软件攻击的担忧。）

图片来源：白宫网站发表的关于两党基础设施提案的指南

随着肯塔基州和佛蒙特州加入打击行动，BlockFi 审查升温

阿拉巴马州和新泽西州是最早对 BolckFi 采取措施的两个州，他们认为 BolckFi 可能正在出售未注册的证券。现在，来自德克萨斯州、佛蒙特州和肯塔基州的金融监管机构也已经加入了“这场战局”。

德克萨斯州证券委员会提交听证会通知

7 月 22 日，德克萨斯州证券委员会 (TSSB) 就 BlockFi 的加密货币利息账户提交了听证会通知。

听证会指出，BlockFi 违反了德克萨斯州的证券法，并且“BlockFi 的利息账户”（BIA）是投资合同：

-《证券法》第 4 条中将证券一词定义为包括股票和债券等传统产品。 该法规还对证券一词进行了广泛的定义，包括投资合同、票据和债务证据——广泛的产品类别，涵盖了不断引入市场的无数独特和创新的投资计划。

-如果一项投资与加密货币、区块链技术或某种类型的数字资产相关联，如果它构成投资合同、票据、债务证据或其他类型的证券，则该投资并不能将其从证券监管中移除。

-根据本文所述的信息和指控，BIA 构成投资合同、票据或债务证据，作为证券监管，该术语由《证券法》第 4.A 节定义。

此外，听证会还指出，德克萨斯州首先通知 BlockFi，他们“可能在德克萨斯州提供了可能不符合《证券法》的证券”或大约在 2021 年 4 月 20 日。 尽管如此，BlockFi“继续向德克萨斯人提供 BIA，违反第 《证券法》第 7 条和第 12 条。”

接下来将是 2021 年 10 月 13 日的听证会，届时德克萨斯州证券委员会的执法部门将“提供针对 BlockFi 的证词和其他可接受的证据”。 如果法官批准，他们将对该公司发出停止令。

德克萨斯州证券委员会对加密货币并不陌生。 2018 年，他们对加密进行了为期 4 周的调查，检查了 32 项加密货币投资。 他们发布了一份题为“在加密货币产品中发现广泛欺诈”的报告。 他们的发现包括：

-项目的发起人在德克萨斯州未注册而出售证券，这违反了《德州证券法》；

-至少有五名发起人几乎无视投资风险而保证回报，有些高达每月 40%；

-只有 11 个发起人为潜在投资者提供了真实的地址;

此外，德克萨斯州证券委员会（TSSB） 的网站有一个专门针对加密的部分，即“加密货币投资者指南”，他们警告说，“广泛的炒作，加上投资者的缺乏了解，使得与数字货币相关的投资特别容易受到欺诈。 ”

图片：德克萨斯州关于对 BlockFi 的听证会通告

佛蒙特州以 Show Cause 来反对 BlockFi

7 月 26 日，佛蒙特州金融监管部 (DFR) 发布了针对 BlockFi 的 Show Cause 命令文件，称 BlockFi 利息账户“似乎是证券”。

在文件中，佛蒙特州金融监管部 (DFR) 透露，他们早在 1 月份就首次联系了 BlockFi。 佛蒙特州指出，BlockFi 可能同时违反州法律和联邦证券法：

“在 2021 年 1 月 7 日或前后，该部门通知 BlockFi ，[BlockFi 利息账户或] BIA 似乎是证券，并要求 BlockFi Lending 解释受访者提供的 BIA 如何符合或免于注册和报告要求 1933 年《证券法》和 1934 年《证券交易法》。而 BlockFi 对金融监管部的要求作出了不满意的答复。”

此外，佛蒙特州金融监管部命令 BlockFi 在 30 天内向他们的专员说明为什么不应该向他们发送停止令，禁止在佛蒙特州提供他们的 BlockFi 利息账户（每次违规罚款 15,000 美元 ）。

图片：佛蒙特州对 BolckFi 发布的 Show Cause 命令文件

肯塔基州对 BlockFi 发出紧急停止令

7 月 29 日，肯塔基州金融机构部对 BlockFi 发布了紧急停止令，命令指出：

-肯塔基州证券委员会已经意识到 [BlockFi] 正在以投资合同的形式提供证券，以换取在公司的资产存款。 这些投资合同允许被动投资者从存放在公司的资产中赚取利息，并符合该法下的证券资格。

-由于这些 BIA 相当于“将资金投资于共同企业，利润完全来自他人的努力”，因此它们符合该法案下的投资合同和证券的条件。

-证券委员会的审查记录显示，BlockFi 及其网站上提供的证券均未按照该法案的要求在该部门注册。 此外，BlockFi 和这些证券似乎都无权根据该法案获得任何注册豁免。

该命令的结论是，BlockFi“应停止并停止在肯塔基州征集或出售任何证券，除非 BlockFi在当地证券委员会注册为止 ”。

图片：肯塔基州对 BolckFi 发布的紧急停止令

BlockFi 绝不是唯一一家提供加密借贷产品的加密货币公司。 例如，Coinbase 允许其用户注册以赚取他们的加密货币利息——其他公司如 Compound 和 Aave 也是如此。 这引发了关于 Coinbase 等公司是否也在新泽西州、阿拉巴马州、德克萨斯州、佛蒙特州和肯塔基州提供未注册证券的问题。